تظل أوضاع سوق العملات المشفّرة غير مواتية للتداول. فعلى الرغم من استمرار الاتجاه الهابط وغياب أي مؤشرات على التحول إلى سوق "صاعد"، يعيش Bitcoin مرحلة تصحيحية منذ ما يقرب من 3 أشهر. لم تؤدِّ أقرب منطقة FVG "هبوطية" في طريق صعود Bitcoin إلى رد فعل يُذكر من جانب السوق. وبهذا، تم عمليًا تجاهل أول منطقة POI مهمة للبيع (مع أن النموذج لم يُلغَ بعد). لذلك، قد يتجه Bitcoin نحو ثاني أقرب FVG هبوطية، حيث سنتوقع مجددًا اكتمال التصحيح وتكوّن إشارات بيع. خلال الأسبوع الماضي، واجه "الذهب الرقمي" مشكلات كبيرة رغم نموه الضعيف.

يجدر الإشارة إلى أن العديد من المتداولين اعتبروا النطاق بين 78,000 و81,000 دولار منطقة بالغة الأهمية لـ Bitcoin. في هذه المنطقة، وصل كثير من المتداولين الذين فتحوا صفقات شراء (long) خلال الأشهر الستة الماضية إلى نقطة التعادل في تداولاتهم. ونتيجة لذلك، قد يبدؤون في إغلاق هذه الصفقات، ما سيزيد العرض في السوق بشكل ملحوظ. كما ينبغي الإشارة إلى أن Strategy قد تبدأ قريبًا ببيع Bitcoin (وفقًا لتصريحات Michael Saylor)، وهو ما سيزيد المعروض في البورصات ويدفع متداولين آخرين إلى البيع أيضًا. بالإضافة إلى ذلك، لم يتحقق السلام في الشرق الأوسط بعد (الذي يمكن نظريًا أن يدعم الأصول عالية المخاطر). هذا الصباح، تبيّن أن Donald Trump غير راضٍ عن اقتراح إيراني جديد بشأن إنهاء الحرب وتحقيق سلام طويل الأمد. لا نعلم ما الذي تضمّنه هذا المقترح، ولا نعلم كذلك فحوى المقترحات السابقة. تُترَك الأسواق للتكهّن بطبيعة ما يجري التفاوض حوله بين واشنطن وطهران. لكن كما نرى، التقدم محدود للغاية. نظل متشككين بدرجة كبيرة حيال هذه الصفقة، إذ إن لإيران والولايات المتحدة مطالب متعارضة.

الصورة العامة لزوج BTC/USD على الإطار الزمني اليومي

على الإطار الزمني اليومي، يواصل Bitcoin تشكيل اتجاه هابط وحركة تصحيحية مقابلة له. بُنية الاتجاه تُصنَّف على أنها هبوطية، وتظل خط CHOCH عند مستوى 97,900 دولار. ولا يمكن اعتبار الاتجاه الهابط منتهيًا إلا في حال تجاوز السعر هذا المستوى صعودًا. ونظرًا لعدم وجود أي إشارات على انعكاس الاتجاه نحو الصعود، نرى أن الهبوط سيستأنف عاجلًا أم آجلًا. على الإطار اليومي، تقع أقرب منطقة POI لفتح صفقات بيع جديدة بين 79,500 و81,100 دولار. وقد جرى اختبار هذه المنطقة مرتين، وكان تفاعل السعر معها ضعيفًا للغاية. لذا يُرجَّح أن يُلغى هذا النموذج، وأن يواصل Bitcoin الصعود باتجاه FVG التالية في نطاق 84,900–88,800 دولار. يظل حوض السيولة أسفل خط الاتجاه هدفًا للسعر. كما تشكّل أيضًا FVG "صعودية" صغيرة؛ وقد يشير التفاعل معها إلى استمرار التصحيح ويسمح للمتداولين بفتح صفقات شراء (long) صغيرة.

الصورة العامة لزوج BTC/USD على الإطار الزمني لأربع ساعات

على إطار الأربع ساعات، يواصل Bitcoin حركته الصعودية، التي تظل حتى الآن مجرد حركة تصحيحية. تقع خط CHOCH الخاصة بالهيكل الصاعد الحالي عند مستوى 74,950 دولار؛ والثبات دون هذا المستوى سيشير إلى انعكاس الاتجاه. وقد يصبح هذا إشارة شديدة الأهمية للسوق فيما يتعلق بتغير الاتجاه. يمكن أن يمثّل انتهاء الاتجاه الصاعد على إطار الأربع ساعات نقطة انطلاق لموجة اتجاه جديدة على الإطار الزمني اليومي. وما زالت لا توجد أي عوامل أساسية تدعم قوة Bitcoin على المدى الطويل.

توصيات التداول على زوج BTC/USD:

يواصل Bitcoin تشكيل اتجاه هابط كامل وحركة تصحيحية مقابلة له. ما زلنا نتوقع استمرار الهبوط مع استهداف مستوى 57,500 دولار (مستوى تصحيح فيبوناتشي 61.8% للاتجاه الصاعد الممتد لثلاث سنوات)، ولا توجد حاليًا أي إشارات على انعكاس الاتجاه. منطقة POI الوحيدة في الوقت الراهن هي أقرب FVG هبوطية على الإطار اليومي، الواقعة في نطاق 79,300–81,200 دولار. لم تُلغَ هذه المنطقة بالكامل بعد، لكن يمكن أن تُلغى قريبًا. في هذه الحالة، ستصبح منطقة POI للبيع في نطاق 84,900–88,800 دولار (الـ FVG الهبوطية التالية). تظل أهداف الهبوط دون مستوى 60,000 دولار. وبالنسبة لصفقات الشراء، يمكن استخدام FVG الصعودية الوحيدة على الإطار اليومي، مع ضرورة التنبيه إلى أن أي نمو حالي في العملة المشفّرة يُعد بطبيعته حركة تصحيحية.

توضيحات للرسوم التوضيحية:

• CHOCH – كسر هيكل الاتجاه.
• السيولة (Liquidity) – أوامر وقف الخسارة، والأوامر المحددة، والأوامر المعلقة التي يستخدمها صانعو السوق لبناء مراكزهم.
• FVG – منطقة كفاءة سعرية منخفضة (منطقة عدم كفاءة في السعر). يمر السعر عبر هذه المناطق بسرعة كبيرة، ما يشير إلى الغياب شبه التام لأحد أطراف السوق. لاحقًا، يميل السعر إلى العودة والتفاعل مع هذه المناطق، مستأنفًا الاتجاه الرئيسي.
• IFVG – منطقة معكوسة لعدم كفاءة السعر. بعد عودة السعر إلى مثل هذه المنطقة، لا يتفاعل معها، بل يخترقها بقوة ثم يعيد اختبارها من الجهة الأخرى.
• OB – Order Block. الشمعة التي فتح عندها صانع السوق مركزًا لالتقاط السيولة بغرض بناء مركز في الاتجاه المعاكس.